اوراق با درآمد ثابت چیست؟

ماهیت صندوق‌های سرمایه‌گذاری چیست؟

صندوق‌های سرمایه‌گذاری ازسال 1386 در کشور اجرایی شده‌اند. خوشبختانه در طول سال‌های اخیر شاهد تنوع و معرفی مناسبی از این صندوق‌ها بوده‌ایم.

مونا حاجی علی‌اصغر|

صندوق‌های سرمایه‌گذاری ازسال 1386 در کشور اجرایی شده‌اند. خوشبختانه در طول سال‌های اخیر شاهد تنوع و معرفی مناسبی از این صندوق‌ها بوده‌ایم. صندوق‌های سهام، مختلط، بادرآمد ثابت و طلا از انواع صندوق‌های سرمایه‌گذاری اجرایی شده در بازار هستند که با قالب‌های قابل معامله در بورس‌ها و صدور و ابطالی فعالیت دارند. در حال حاضر حجم کل صندوق‌های سرمایه‌گذاری حدود 314 هزار میلیارد تومان می‌باشد. از این رقم حدود 244 هزار میلیارد تومان به صندوق‌های بادرآمد ثابت، حدود 62 هزار میلیارد تومان به صندوق‌های سهام، حدود 4 هزار میلیارد تومان صندوق‌های مختلط و حدود 2 هزار میلیارد تومان به صندوق‌های طلا تعلق دارد.

درحال حاضر ارزش کل سهام شرکت‌های لیست شده در بازارهای بورس و فرابورس حدودا 7,886 هزار هزار میلیارد تومان است. همان‌طور که ملاحظه می‌فرمایید حجم کل صندوق‌های سهام نسبت به ارزش کل سهام لیست شده در بازارهای بورس و فرابورس حدودا 0.8 درصد است. این درصد نشان می‌دهد لازم است در بازار ظرفیت بیشتری برای صندوق‌های سرمایه‌گذاری در سهام ایجاد شود. تعداد صندوق‌های سهام در دو سال گذشته تقریبا افزایش نداشته است و فقط شاهد بالارفتن سقف این صندوق‌ها بوده‌ایم، در سال‌های اخیر سعی در فرهنگ‌سازی سرمایه‌گذاری افراد از طریق صندوق‌های سرمایه‌گذاری بوده است. برای کارایی بیشتر بازار سرمایه مناسب‌تر است افرادی که فرصت یا تخصص کافی برای خرید و فروش سهام شرکت‌های لیست شده در بازارهای بورس و فرابورس را ندارند مستقیم در بازار وارد نشوند و از طریق سرمایه‌گذاری در صندوق‌ها اقدام نمایند. برای این موضوع لازم است همراستا با رشد بازار ظرفیت‌سازی در صندوق‌ها نیز صورت پذیرد و فرآیند کسب مجوز برای نهادهای مالی حائز صلاحیت هموار گردد.

حجم کل اوراق بهادار بادرآمد ثابت در بازارهای بورس و فرابورس حدودا 225 هزار میلیارد تومان است، مقایسه این رقم با منابع جمع‌آوری شده در صندوق‌های بادرآمد ثابت که حدود 244 هزار میلیارد تومان است و درنظر گرفتن اینکه این صندوق‌ها برای رعایت حدنصاب‌های امیدنامه‌ای خود لازم است حداقل 50 درصد از اوراق بهادار بادرآمد ثابت در بازار را خریداری نمایند نشان می‌دهد لازم است فرآیند کسب مجوز برای انتشار اوراق بهادار بادرآمدثابت تسهیل شود. در حال حاضر بیش از 85 درصد از اوراق بهادار بادرآمد ثابت لیست شده در بازارهای بورس و فرابورس متعلق به اوراق دولتی است، لازم است فرآیند انتشار اوراق شرکتی برای تامین مالی شرکت‌ها تسهیل شود. از طرفی حدود 91 درصد تامین مالی از طریق بازار پول و فقط 9 درصد از طریق بازار سرمایه انجام می‌شود. بازار بدهی کشور لازم است ترکیب متنوع‌تری از اوراق بادرآمد ثابت را داشته باشد تا شاهد بازار کاراتری باشیم.

در خصوص اوراق لیست شده سکه طلا، درحال حاضر حجم گواهی سپرده سکه طلا درحال معامله در بازار بورس کالای کشور حدود 7 هزار میلیارد تومان است، همانطور که مطرح شد حجم کل چهار صندوق طلای فعال اوراق با درآمد ثابت چیست؟ در کشور حدود 2 هزار میلیارد تومان است و سقف این صندوق‌ها تکمیل بوده و در شرایط فعلی برنامه مشخصی برای امکان دریافت مجوز افزایش سقف و نیز تاسیس صندوق جدید وجود ندارد. با توجه به محدودیت خرید گواهی سپرده سکه طلا برای اشخاص حقوقی و در نظر گرفتن مالیات برای معاملات فیزیکی سکه طلا عملا این صندوق‌ها می‌توانند به عنوان یک گزینه سرمایه‌گذاری مناسب مطرح باشند. با توجه به اینکه قیمت سکه طلا متاثر از قیمت اونس طلا و قیمت دلار است و شرایط فعلی این گزینه سرمایه‌گذاری را به عنوان یکی از گزینه‌های مطرح معرفی می‌نماید لازم است برنامه‌ریزی برای امکان افزایش سقف و تنوع بخشی پرتفوی این ابزار سرمایه‌گذاری داشته باشیم. در خصوص این صندوق‌ها بسته بودن بازار قرارداد آتی سکه طلا و عدم امکان خرید اوراق اختیار معامله سکه طلا باعث شده در این صندوق‌ها عملا فقط اوراق گواهی سپرده سکه طلا قابل سرمایه‌گذاری باشد. نکته دیگر در مورد این صندوق‌ها مناسب بودن امکان معاملات اوراق بهادار روی شمش طلا می‌باشد، با توجه به اینکه معمولا شاهد حباب کمتری در قیمت شمش طلا نسبت به سکه طلا هستیم این اوراق می‌تواند گزینه مناسبی برای تنوع بخشی به پرتفوی این صندوق‌ها باشد که به نظر مناسب است برنامه‌ریزی جهت فراهم کردن زیر ساخت آن صورت پذیرد.

موارد مطرح شده فوق نشان اوراق با درآمد ثابت چیست؟ می‌دهد در حال حاضر در بازار سرمایه کشور برای سهام، اوراق بهادار بادرآمد ثابت، طلا که از گزینه‌های اصلی سرمایه‌گذاری می‌باشد صندوق سرمایه‌گذاری برای استفاده اشخاص حقیقی و حقوقی طراحی و اجرایی شده است اما جای صندوق املاک و مستغلات به عنوان ابزار سرمایه‌گذاری اشخاص برای کسب بازدهی املاک خالی است. بررسی‌ در این زمینه مطرح شده و نمونه اساسنامه‌ از طرف سازمان بورس و اوراق بهادار ارایه شده است، به نظر لازم است اصلاحاتی در این اساسنامه جهت اجرایی شدن در نظر گرفته شود و بتوانیم سریع‌تر شاهد اجرایی شدن آن در بازار سرمایه کشور باشیم.

آشنایی با قوانین صندوق‌های سرمایه‌گذاری

از آنجا که صندوق‌های سرمایه‌گذاری اغلب توسط یک تیم حرفه‌ای و متخصص مدیریت می‌شود، معمولا تلاش می‌کنند با کنترل ریسک و تشکیل سبد متنوعی از سهام و اوراق بهادار، سود را بهینه کنند.

انواع صندوق سرمایه ‌گذاری چیست؟

طبق ترکیب دارایی‌ها، صندوق‌های سرمایه‌گذاری به 3 نوع کلی طبقه‌بندی می‌شوند:

صندوق سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت

صندوق سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت بیشتر سرمایه خود را در گواهی سپرده بانکی و اوراق با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌کند. از مزایای این صندوق، می‌توان به ریسک کم اشاره کرد که البته بازدهی آن نیز در مقایسه با سایر صندوق‌ها، کمتر و معمولا مقدار ثابتی است.

صندوق سرمایه‌گذاری در سهام

صندوق سرمایه گذاری سهامی، بیشتر وجوه جمع‌آوری شده را به خرید سهام شرکت‌ها اختصاص می‌دهد. از آنجا که این نوع صندوق، ریسک بالاتری دارد، معمولا انتظار می‌رود، بازدهی بیشتری در مقایسه با صندوق درآمد ثابت به سرمایه‌گذارانش بدهد.

صندوق سرمایه‌گذاری مختلط

صندوق سرمایه‌گذاری مختلط، به لحاظ ویژگی و دارایی‌ها، بین دو صندوق با درآمد ثابت و صندوق در سهام قرار می‌گیرد. به عبارت دیگر، ریسک و بازده آن، پایین‌تر از صندوق‌های در سهام و بالاتر از صندوق‌های با درآمد ثابت است.

راه‌های کسب بازدهی در صندوق‌های سرمایه‌گذاری

• افزایش NAV یا ارزش خالص دارایی‌ها
• دریافت سود تقسیمی سالانه صندوق
• دریافت سود سرمایه‌ای حاصل از خرید و فروش اوراق بهادار

آیا ریسک همه صندوق‌ها یکسان است؟

خیر. صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلف، اهداف متفاوتی دارند و ریسک اوراق با درآمد ثابت چیست؟ هر صندوق متناسب با چشم‌انداز و اهداف صندوق است. بنابراین، هر سرمایه‌گذار اعم از حقیقی و حقوقی باید متناسب با شرایط و درجه ریسک‌پذیری خود، صندوق مناسب خود را انتخاب کند.

چگونه صندوق‌های مختلف را مقایسه کنیم؟

به منظور مقایسه صندوق های سرمایه گذاری و انتخاب مناسب‌ترین صندوق، می‌توان به سایت فیپیران مراجعه کرد و اطلاعات کاملی را درباره هر یک از صندوق‌ها به دست آورد. این اطلاعات شامل مواردی مثل نرخ سود تضمین شده، نرخ سود پیش‌بینی شده، دوره‌های تقسیم سود، تاریخ آخرین اطلاعات دریافت شده، عمر صندوق، ارزش خالص هر واحد سرمایه‌گذاری (NAV)، خالص ارزش دارایی، درصد دارایی‌های نقدی، بازدهی ماهانه، بازدهی سه ماهه، بازدهی شش ماهه و غیره می‌شود.

چگونه در صندوق مورد نظر ثبت نام کنیم؟

پس از انتخاب صندوق مناسب، می‌توان به صورت حضور در یکی از شعب صندوق یا غیرحضوری از طریق سایت صندوق نسبت به ثبت نام و احراز هویت اقدام کرد. ثبت نام و سرمایه‌گذاری در طرح‌های سرمایه‌گذاری مانو کاملا غیرحضوری انجام می‌شود.

روش محاسبه ارزش هر سهم در صندوق‌های سرمایه‌گذاری

ارزش خالص دارایی‌های صندوق (NAV)، در پایان هر روز معاملاتی محاسبه می‌شود. از تقسیم مابه‌­التفاوت بدهی‌ها و دارایی‌ها بر تعداد واحدهای منتشر شده، ارزش هر واحد سرمایه‌گذاری مشخص می‌شود. سرمایه‌گذار بر مبنای NAV می‌تواند اقدام به صدور یا ابطال واحدهای سرمایه‌گذاری خود کند.

قانون بازار اوراق بهادار در رابطه با صندوق‌ها

نخستین قانونی که در خصوص صندوق های سرمایه گذاری ایجاد شد و صندوق‌ها را به عنوان یک نهاد مالی رسمی در نظر گرفت، قانون بازار اوراق بهادار جمهوری اسلامی ایران است. طبق بند 20 ماده 1 قانون بازار اوراق بهادار، صندوق سرمایه‌گذاری، نهاد مالی است که فعالیت اصلی آن سرمایه‌گذاری در اوراق بهادار است و مالکان آن به نسبت سرمایه‌گذاری خود، در سود و زیان صندوق شریک هستند.

قانون نهادهای مالی جدید

دومین قانونی که در خصوص صندوق های سرمایه گذاری وضع شد، قانون توسعه ابزارها و نهادهای مالی جدید است. طبق این قانون، صندوق سرمایه‌گذاری عبارت است از نهادی مالی که منابع حاصل از انتشار گواهی‌های سرمایه‌گذاری را در موضوع فعالیت خود سرمایه‌گذاری می‌کند.

آیا ماندگاری اصل سرمایه در صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت، تضمین شده است؟

دارایی صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت متنوع بوده و اغلب شامل اوراق بهاداری مثل اوراق مشارکت و اوراق دولتی می‌شود. از این‌رو، می‌توان گفت تنها در صورتی اصل سرمایه به خطر می‌افتد که دولت ورشکست شود که این امر بعید بوده اما به طور کامل، خالی از ریسک نیست.

آیا صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت، سود تضمینی دارند؟

طبق قوانین سازمان بورس، هیچ یک از صندوق‌های سرمایه‌گذاری، اجازه تضمین سود ندارد. بنابراین، بر خلاف تصور عموم مردم، هیچ تضمینی برای پرداخت سود در هیچ صندوق سرمایه‌گذاری وجود ندارد.

ضامن نقدشوندگی در صندوق‌های سرمایه‌گذاری چیست؟

ضامن نقدشوندگی، سازمان یا نهادی مالی است که نقدشوندگی سرمایه را ضمانت می‌کند.

آیا وجود ضامن نقدشوندگی برای صندوق‌های‌سرمایه‌گذاری اجباری است؟

خیر، وجود این رکن در صندوق، کاملا اختیاری است که در مجامع صندوق نسبت به حضور یا عدم حضور ضامن نقدشوندگی با توجه به مزایا و معایبی که دارد، تصمیم‌گیری می‌شود.

آیا سود دوره آتی در صندوق‌های سرمایه‌گذاری قابل پیش‌بینی است؟

اکثر صندوق های سرمایه گذاری می‌توانند طبق امیدنامه، سود صندوق را بر اساس انواع دارایی‌های آن پیش‌بینی کنند که معمولا عددی بین 15 تا 25 درصد است.

آیا زمان بازپرداخت سود صندوق‌های سرمایه‌گذاری مشخص و یکسان است؟

هر یک از صندوق‌های سرمایه‌گذاری، طبق اساسنامه و امیدنامه، در دوره‌های زمانی مشخص، سود پرداخت می‌کند. بنابراین بازه‌های زمانی پرداخت سود مشخص بوده اما ممکن است در هر صندوقی متفاوت باشد.

میانگین بازدهی صندوق‌ها چیست؟

هر صندوق سرمایه‌گذاری، نمودار میانگین بازدهی مشخصی دارد که میانگین بازدهی آن را طی دوره‌های زمانی متفاوت نمایش می‌دهد. برای مثال، یک صندوق طی دوره 38 ماهه، ممکن است کمتر از 60 درصد بازدهی داشته باشد و صندوقی دیگر، در همین مدت، بازدهی بالاتر از 85 درصد داشته باشد. معمولا میانگین بازدهی با ریسک رابطه مستقیم دارد. به عبارت دیگر، هرچقدر ریسک بالاتر باشد، انتظار بازدهی نیز بیشتر می‌شود.

هزینه کارمزد صدور و ابطال چقدر است؟

معمولا هنگام ابطال سرمایه، با توجه به مدتی که از موقع صدور پول گذشته، درصدی از پول به عنوان کارمزد کسر می‌شود. میزان کارمزد در صندوق‌های مختلف، متفاوت بوده و مطابق با قوانین آن صندوق است. کارمزدها به منظور پوشش هزینه‌های صندوق است که شامل هزینه حسابرس، هزینه‌های مالیاتی و غیره می‌شود. برای مشاهده اوراق با درآمد ثابت چیست؟ پاسخ مربوط به سوالات بیشتر در رابطه با صندوق‌های سرمایه‌گذاری و مخصوصا طرح‌های مانو، می‌توانید به مقاله “صندوق‌های سرمایه‌گذاری و سوالاتی که باید پاسخ داده شوند” مراجعه کنید.

سخن پایانی

سامانه مدیریت ثروت مانو، شرایطی را فراهم کرده است که همه افراد جامعه با هر سطح از دانش اقتصادی و بدون نیاز به صرف زمان بابت رصد و تحلیل اخبار اقتصادی، متناسب با شرایط مالی و درجه ریسک‌پذیری خود، در طرح‌های سرمایه‌گذاری مشارکت کنند.

معرفی صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

در این مقاله به بررسی و معرفی صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین می پردازیم. قبل از آن بهتر است بدانید که صندوق های سرمایه گذاری که امروزه شاهد آن ها می باشیم در واقع نهادهای مالی می باشند که از سازمان بورس مجوز فعالیت خود را دریافت کرده اند و به طور معمول شرکت های کارگزاری آن ها را تاسیس خواهند نمود.

آن دسته از افرادی که در این زمینه دارای تخصص کافی می باشند مدیریت این صندوق ها را بر عهده گرفته و وجوهی که از فروش واحدهای سرمایه گذاری به عموم مردم را در اوراق بهادر که از سبدهای متنوعی تشکیل شده است سرمایه گذاری می کنند تا با کم ترین ریسک و مناسب ترین بازدهی در بازار زمینه خرید و فروش سهام خود را فراهم کنند. با ما همراه باشید تا در اوراق با درآمد ثابت چیست؟ اوراق با درآمد ثابت چیست؟ ادامه شما را با نحوه ورود و سود صندوق های سرمایه بانک ایران زمین بیشتر آشنا کنیم.

صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین چیست؟

صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین همان طور که از نام آن پیداست از جمله صندوق های سرمایه گذاری می باشد که مجوز فعالیت خود را از سازمان بورس و اوراق بهادار (سبا) در بیست و ششم آبان ماه سال 1390 دریافت نمود و طبق بند 20 ماده یک قانون بازار اوراق بهادار که در آذر ماه سال 1384 به تصویب رسید فعالیت خود را تحت این عنوان آغاز نمود.

عملکرد این صندوق که شماره آن نزد اوراق بهادار (سبا) با عدد 11008 به ثبت رسیده است بر اساس امید نامه و مفاد نامه و همچنین مطابق با چهار چوب قوانین و مقررات مربوطه نیز می باشد و فعالیت های صورت گرفته در آن به طور مستمر توسط متولی صندوق بررسی خواهد شد.

صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین معتبر است؟

این صندوق ها تحت نظارت سازمان بورس بوده و عملکرد آن ها زیر نظر متولی صندوق می باشد پس دارای اعتبار است و سر رسیدی برای دارندگان واحدها تعریف نشده است، به عبارتی هرگاه سرمایه گذار به وجوه نقدی نیازمند بود می تواند نسبت به باطل کردن واحد های به صورت فوری اقدام نماید.

صندوق سرمایه گذاری ثابت بانک ایران زمین برای آن دسته از افرادی که ریسک پذیری کمی دارند اما انتظار دارند تا به صورت ماهیانه جریان نقد ثابتی را دریافت کنند مناسب خواهد بود. این صندوق ها در نخستین روز هر ماه سود حاصل شده را به سرمایه گذاران پرداخت خواهند کرد. خوب است بدانید که چون قابلیت نقد شوندگی در این صندوق ها بالا می باشد بنابراین سرمایه گذار به راحتی قادر خواهد بود واحدهای صندوق خود را به پول نقد تبدیل کند.

صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین باز است؟

بانک ایران زمین با دریافت مجوز از سازمان بورس و اوراق بهادار به عنوان صندوق سرمایه فعالیت خود را از بیست و ششم آذرماه سال 1390 آغاز کرد و تا به امروز همچنان به فعالیت قانونی خود ادامه می دهد. دارایی های صندوق که سهام شرکت هایی می باشد که در بورس پذیرفته شده اند توسط شخصی که مدیریت دارایی های صندوق را برعهده دارد صورت می گیرد. آن دسته از افرادی که با خرید واحد ها سرمایه گذاری می کنند در ازای سرمایه گذاری که انجام داده اند گواهی سرمایه گذاری نیز دریافت می کنند و بر اساس ارزش خالص دارایی ها صدور واحد سرمایه گذاری و ابطال آن ها روز بعد از ارائه انجام خواهد شد.

صندوق سپرده سرمایه گذاری بانک ایران زمین

بهتر است بدانید که در صورتی که در بانک ایران زمین، سرمایه گذاری کنید از مزایای بیشتری نسبت به سپرده گذاری در بانک بهره خواهید برد. نرخ سود سپرده های سرمایه گذاری در بانک ایران زمین به این صورت می باشد که برای سپرده های سرمایه گذاری کوتاه مدت عادی ده درصد می باشد، سپرده سرمایه گذاری کوتاه مدت ویژه برای سه ماه دوازده درصد، سپرده سرمایه گذاری ویژه به مدت شش ماه چهارده درصد، سپرده سرمایه گذاری با سر رسید یک سال شانزده درصد و برای دو سال هجده درصد می باشد.

شماره تماس صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

جهت دریافت شماره تماس می توانید به شعب مورد نظر صندوق سرمایه گذاری مراجعه کرده و شماره تماس آن شعبه را دریافت نمایید و یا آن که با مراجعه به سایت های معتبر در رابطه با بانک شماره تماس را مشاهده کنید. علاوه بر این که امروزه با پیشرفت علم و تکنولوژی و گسترش فضاهای مجازی می توانید کنال ها و یا صفحات مربوط به آن را در صفحات مجازی مشاهده کرده و یا با نصب اپلیکیشن ها و همراه بانک ها به راحتی با بانک مورد نظر خود در تماس باشید.

ورود به صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

فرآیند سرمایه گذاری در بانک ایران زمین این گونه خواهد بود که در ابتدا از طریق سایت در سامانه سجام ثبت نام کرده پس از آن از قسمت ورود سرمایه گذاران در سایت ثبت نام می کنید، پس از آن که احراز هویت شما توسط بانکداران در شعب بانک ایران زمین مورد تایید و ثبت قرار گرفت فرآیند صدور و وجه موردنظر خود را واریز خواهید کرد تا درخواست شما ثبت شود در مرحله آخر شما عضوی از خانواده و سرمایه گذاران بانک ایران زمین خواهید بود.

علاوه بر این شما قادر خواهید بود با مراجعه حضوری به یکی از شعب بانک ایران زمین ثبت نام خود را انجام دهید اما در صورتی که در سامانه سجام اطلاعات خود را ثبت کنید دیگر نیازی نیست که به صورت حضوری به دفاتر کارگزاری ها و یا سایر نهاد های مالی بازار سرمایه مراجعه کنید تا اطلاعات و احراز هویت خود را انجام دهید و به راحتی اطلاعات خود را می توانید در صورت نیاز ویرایش نمایید.

سود صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

همان طور که قبلا اشاره کردیم صندوق های سرمایه گذاری جزو نهادهای قانونی بوده اوراق با درآمد ثابت چیست؟ و تحت نظارت سازمان بورس می باشند و همواره سعی بر آن دارند تا با مدیریت حرفه ای برای سرمایه گذاران بالاترین بازدهی را به ارمغان بیاورند.

در صورتی که نرخ سود تمام صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت را در نظر بگیریم با صندوق هایی مواجه خواهید شد که نسبت به صندوق های بانکی از میزان بازدهی ماهانه بالاتری برخوردارند اما باید این نکته را هم در نظر گرفت در صندوق های سرمایه گذاری که درآمد ثابتی دارند نرخ سود در تمام ماه های سال با هم برابر نخواهد بود. سود حاصل بستگی به عملکرد آن صندوق و با در نظر گرفتن وضعیت کلی حاکم بر بازار سرمایه دارد و متغیر می باشد.

شعب صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

ثبت نام و صدور واحدهای سرمایه گذاری در تمامی شعب بانک ایران زمین امکان پذیر خواهد بود، این شعب را امروزه در سراسر ایران می توان مشاهده کرد و در آن سرمایه گذاری کرد. در ادامه شما با تا تعدادی از شعبه های بانک ایران زمین آشنا خواهیم کرد:

شعبه مرکزی کارگزاری حافظ

این شعبه در خیابان ولیعصر، بالا تر از خیابان ظفر، خیابان بابک بهرامی پلاک 9 طبقه سوم واقع شده است و کد شعبه شماره یک می باشد.

شعبه آپادانا

آدرس این شعبه در خیابان شهید مطهری نرسیده به سهروردی نبش خیابان سنندج پلاک 108 واقع شده است و کد شعبه شماره 105 می باشد.

شعبه فرشته

آدرس این شعبه بزرگراه مدرس شمالی تقاطع آفریقا نبش مریم غربی مجتمع نماد الهیه پلاک 35 و 33 نیز می باشد و کد آن 112 است.

مجتمع بهبودی

این شعبه در آدرس خیابان آزادی خیابان بهبودی بعد از تقاطع نصرت رو به روی کوی ناهید پلاک 203 واقع شده و کد آن 123 می باشد.

ماشین حساب صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

ماشین حساب بازدهی صندوق سرمایه گذاری به این صورت خواهد بود که شما با دانستن اطلاعات تاریخ شروع سرمایه گذاری، تاریخ پایان سرمایه گذاری و همچنین میزان سرمایه گذاری انجام شده قادر خواهید بود به اطلاعات مختلف درصد سود کل، سود ریالی حاصله، جمع سود، اصل مبلغ، درصد سود سالانه، سود سپرده های کوتاه مدت و بلند مدت بر حسب 30 و یا 31 روزه بودن ماه ها محاسبه کرد و همچنین نرخ جریمه ابطال نیز آگاهی های لازم را دریافت نمایید. نرخ بازده حاصل شده از تاریخ آغاز تا پایان سال مالی به نسبت تعداد روزهای حضور سرمایه گذاران و همچنین تعداد واحدهای آنان متغیر خواهد بود.

ثبت نام در صندوق سرمایه گذاری بانک ایران زمین

برای ثبت نام در جهت سرمایه گذاری در بانک ایران زمین در مرحله نخست باید به یکی از شعب بانک ایران زمین مراجعه کرده و برای صدور واحد سرمایه گذاری درخواست تکمیل فرم نمایید، برای مراجعه به شعب باید توجه داشته باشید که ارائه مدارک هویتی، معرفی نامه و یا وکالت نامه الزامی می باشد. پس از آن به حساب بانکی صندوق مبلغ مورد نظر خود را واریز کرده و فیش واریز شده را به نماینده مدیر ارائه خواهید داد سپس از نماینده مدیر رسید واریز وجه را دریافت خواهید کرد. در مرحله پایانی اعلامیه صدور و گواهی سرمایه گذاری حداکثر تا پایان دو روز کاری در محل ارائه درخواست به سرمایه گذار تحویل داده خواهد شد.

سوالات متداول

1. صندوق های سرمایه گذاری بانک ایران زمین چه نوع صندوق هایی می باشند؟

این صندوق ها در واقع نهادهای مالی می باشند که مجوز فعالیت خود را از سازمان بورس دریافت نموده اند و توسط شرکت های کارگزاری نیز تاسیس می شوند.

با استفاده از این ماشین حساب ها پس از وارد کردن اطلاعات قادر خواهید بود نرخ و درصد سود میزان سرمایه خود را به صورت ماهانه و سالیانه دریافت نمایید.

با مراجعه به یکی از شعب بانک ایران زمین و ارائه مدارک هویتی، پس از تایید آن ها توسط بانکدار و واریز وجه موردنظر آنگاه عضوی از سرمایه گذاران بانک ایران زمین خواهید بود.

نرخ بازدهی معادل ماه یا نرخ معادل بانکی چیست؟

پیشتر در توضیح YTM یا نرخ موثر سرمایه گذاری سالانه گفتیم که هر فرصت سرمایه گذاری با فرض امکان سرمایه گذاری مجدد جریانات نقدی در همان موضوع سرمایه‌گذاری، ایجاد بازدهی موثر می‌نماید که در ادبیات سال شده به آن YTM گفته می‌شود. برای توضیح بیشتر از معنی YTM یک مثال دیگر ارائه می‌نمائیم. فرض کنید که یک فرصت سرمایه‌گذاری یک میلیاردی در سپرده بانکی یا اوراق بهادار با درآمد ثابت دارید که دارای نرخ بازدهی 20 درصد سالانه است که در سررسیدهای ماهانه سود را به حساب شما واریز می‌کند. شما مجدد این سود را در مقاطع ماهانه در همان سپرده یا همان اوراق بادرآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌کنید. در نتیجه این سرمایه‌گذاری سود سرمایه‌گذاری موثر شده برای شما حاصل خواهد شد. در این مثال شما در ماه اول مبلغ 16.666.667 ریال سود خواهد کرد:

این مبلغ را در ابتدای ماه دوم به سپرده خود اضافه می‌کنید و در نتیجه ارزش سپرده شما در ابتدای ماه دوم 1.016.666.667 ریال خواهد بود در نتیجه سود شما در پایان ماه دوم برابر است با :

به طور مشابه این مبلغ را در سپرده قبلی سرمایه گذاری خواهد نمود و در ابتدای ماه سوم مبلغ کل سپرده برابر با 1.033.611.111 خواهد بود. با ادامه این روند مبلغ نهایی ارزش سرمایه‌گذاری برابر با 1.219.391.085 خواهد شد. پس اوراق با درآمد ثابت چیست؟ در نتیجه در یک سال سود موثر سرمایه‌گذاری در یک فرصت سرمایه‌گذاری با بازده سالانه 20 درصد و پرداخت سود در مقاطع ماهانه برابر است با:

پس به عبارت دیگر YTM این فرصت سرمایه‌گذاری 21.94 درصد است. بدون محاسبه ریالی و حسابداری به شکل فوق، محاسبه YTM این فرصت سرمایه‌گذاری شدنی است. مطابق با توضیحات مقاله YTM ، محاسبه نرخ موثر سرمایه‌گذاری یک فرصت سرمایه‌گذاری 20 درصد سالانه با مقاطع پرداخت ماهانه به صورت زیر است:

که دقیقا برابر با مبلغ محاسبه شده قبل است.

در بالا مفهموم YTM را مرور کردیم. در ادامه به هدف اصلی مقاله یعنی رسیدن به ادبیات مشترک با بازار بانکی می‌پردازیم. زمانی که به بانک مراجعه می‌کنید و نسبت به افتتاح یک حساب بانکی اقدام می‌نمائید، انتظار دارید در هر ماه یک دوازدهم مبلغ سود سپرده به حساب شما واریز شود. درک شما از یک سپرده 18 درصد این است که معادل ریالی یک دوازدهم سود سالانه 18 درصد به حساب واریز می شود و شما بر حسب آن برای خود برنامه ریزی می‌کنید. حال با یک فرصت سرمایه‌گذاری روبرو می‌شوید که شرایط پرداخت سود آن متفاوت با سپرده بانکی است. یا مانند اسناد خزانه در سررسید اوراق اصل ارزش اوراق به حساب شما واریز می شود و سود شما تفاوت این مبلغ و مبلغ خرید اوراق است و یا مانند سایر صکوک و اوراق با درآمد ثابت دارای کوپن در مقاطع مختلف ماهانه، فصلی و . به حساب شما واریز خواهد شد. هدف اصلی پیدا کردن نرخی است که بتوان آن را با نرخ سپرده های بانکی مقایسه کرد و قدرت تصمیم گیری شما در زمان سرمایه‌گذاری افزایش یابد. برای محاسبه نرخ معادل بانکی یا نرخ معادل ماهانه سرمایه‌گذاری باید محاسباتی برعکس نسبت به YTM را انجام دهیم. منطق اصلی محاسبات از اینجا می‌آید که ما یک بازده سرمایه‌گذاری طی دوره ای مشخص را داریم. این نرخ هم می‌تواند YTM باشد و یا یک بازده ساده در طی یک مدت زمان مشخص. نحوه اوراق با درآمد ثابت چیست؟ محاسبه باید بر این منطق استوار باشد: " چه فرصت سرمایه‌گذاری موثر ماهانه ای مرا به این نرخ (YTM یا نرخ ساده) می‌رساند". پس ما به عبارت دیگر به دنبال یک فرصت سرمایه‌گذاری ماهانه هستیم که نرخی برابر نرخ مدنظر ما داشته باشد و مجهول نرخ ساده سالانه آن فرصت سرمایه‌گذاری است. برای واضح شدن موضوع از مثال اول مقاله استفاده می‌کنیم. فرض کنید شخصی به شما می‌گوید که من یک اوراق بادرآمدثابت خریده ام که در مقاطع سه ماهه سود تقسیم می‌کند و با محاسبات من به YTM 21.94% رسیده ام. سوال من این است که نرخ معادل بانکی این سرمایه‌گذاری چقدر است؟

ما در مثال اولیه با محاسبه نرخ موثر یک سپرده 20 درصد به نرخ 21.94% درصد رسیده ایم. پس در جواب این سوال باید بگوئیم: " اوراق خریداری شما معادل 20 درصد بانکی است".

پس کافی است در محاسبه برعکس مثال فوق عمل کنیم. در سوال مجهول نرخ معادل است پس داریم:

پس در نتیجه برای تبدیل YTM به نرخ معادل بانکی به فرمول زیر خواهیم رسید:

درصورتی که بخواهیم معادل بانکی یک بازده ساده سرمایه‌گذاری را حساب کنیم، حتما نیاز به تبدیل به YTM و استخراج نرخ از آن نیست. می توان در این حالت مدت زمان نیاز به موثر شدن فرصت سرمایه‌گذاری را به صورت ماهانه در نظر گرفت و محاسبه را انجام داد. برای مثال اگر اسناد خزانه‌ای داریم که نرخ بازده ساده آن در مدت دو سال برابر 50 درصد است، باید دنبال مجهولی بگردیم که طی 24 ماه موثر خواهد شد و ما را به بازده 50 درصد می‌رساند. در اینصورت خواهیم داشت:

در نتیجه نرخ معادل بانکی سرمایه‌گذاری در این اوراق برابر 20.45 درصد است. یعنی سرمایه‌گذاری در این اوراق مشابه سپرده بانکی داشته با سود 20.45 سالانه است. در نتیجه فرمول کلی برابر است با:

برا مثال فرض کنید یک اسناد خزانه با سررسید 420 روزه با قیمت 700.000 ریال خریداری شده است. نرخ بازده ساده این اوراق تا سررسید برابر است با :

از طرف دیگر 520 روز معادل 17.1 ماه است در نتیجه نرخ معادل بانکی این اوراق برابر است با:

با توجه به توضیحات فوق می‌توان نرخ معادل بانکی را جایگزین YTM یا نرخ موثر سال شده قرارداد. این نوع نگرش امکان مقایسه هم زمان فرصت های سرمایه‌گذاری در بازار بدهی و نرخ های بانکی را فراهم می‌کند و کار را برای تصمیم‌گیری راحتتر می‌نماید. برای دریافت اطلاعات نرخ معادل بانکی تمام اوراق موجود در بازار سرمایه با شرکت پردازش اطلاعات آوید تماس بگیرید.

صندوق سرمایه‌گذاری مختلط چیست؟

بازدهی و سود صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط؛ مناسب افراد با ریسک‌پذیری متوسط است. این افراد از طرفی قصد دارند یک سود معقولی را به دست بیاورند و از طرفی هم شانس خود را برای کسب بازدهی بیشتر امتحان کنند.

صندوق سرمایه‌گذاری مختلط چیست؟

برخی افراد نه آنقدر ریسک‌گریز هستند که بخواهند در صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری کنند و اوراق با درآمد ثابت چیست؟ نه آنقدر ریسک‌پذیر هستند که سرمایه خود را به صندوق‌های سهامی اختصاص دهند. بازدهی و سود صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط در یک سال با با هم متفاوت بوده و برای انتخاب بهترین آنها؛ باید عملکردشان را مقایسه کرد.

در صندوق‌های سرمایه‌گذاری با درآمد ثابت، سهم عمده‌ای از سرمایه صرف سپرده‌گذاری در بانک می‌شود. از سوی اوراق با درآمد ثابت چیست؟ دیگر، در صندوق‌های سهامی، بیشترین بخش دارایی به خرید سهام شرکت‌های بورسی اختصاص داده می‌شود.

اما در صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط، هم بر روی سهام شرکت‌های بورسی و هم سپرده‌گذاری در بانک سرمایه‌گذاری می‌شود. به طور معمول در این صندوق‌ها نسبت سرمایه‌گذاری در سهام و بانک بین ۴۰ تا ۶۰ درصد است.

به این صورت اوراق با درآمد ثابت چیست؟ که صندوق‌ سرمایه‌گذاری مختلط حداقل ۴۰ و حداکثر ۶۰ درصد از سرمایه خود را به ترکیبی از سپرده بانکی، اوراق مشارکت و دیگر اوراق با درآمد ثابت یا خرید سهام اختصاص می‌دهند.

با توجه به ترکیب نوع سرمایه‌گذاری صندوق‌های مختلط می‌توان گفت که بازدهی بیشتری نسبت به صندوق‌های با درآمد دارند. هر چند که ریسک بیشتری نیز خواهند داشت.

از آنجایی که حدود نیمی از دارایی صندوق‌های مختلط به سپرده بانکی و اوراق مشارکت اختصاص داده می‌شود؛ بنابراین ریسک کمتری نسبت به صندوق‌های سهامی دارند.اگر بازار سهام روند صعودی به خود بگیرد و وضعیت خوبی داشته باشد؛ در این صورت بازدهی صندوق‌های مختلط از صندوق‌های با درآمد ثابت بیشتر خواهد بود.

بنابراین هرچه سهم سرمایه‌گذاری این صندوق در سهام شرکت‌های بورسی بیشتر باشد، بازدهی بیشتری نصیب سرمایه‌گذار می‌شود.به علت اینکه ذات بازار سهام نوسانی است؛ بنابراین انتظار می‌رود ریسک صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط بیشتر باشد.

در مجموع ترکیب دارایی صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط در مقایسه با صندوق‌های دیگر بهینه‌تر ارزیابی می‌شود.

صندوق‌های مختلط با توجه به اینکه در حد میانی میزان از ریسک و سوددهی قرار دارند، نه مناسب افراد ریسک‌پذیر است و نه افراد ریسک گریز.

بازدهی و سود صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط؛ مناسب افراد با ریسک‌پذیری متوسط است. این افراد از طرفی قصد دارند یک سود معقولی را به دست بیاورند و از طرفی هم شانس خود را برای کسب بازدهی بیشتر امتحان کنند.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط چه مزایایی دارند؟

۱- امکان کسب بازدهی بیشتر و ریسک کمتر

به دلیل اینکه بخشی قابل توجهی از دارایی صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط به سهام شرکت‌های بورسی اختصاص داده می‌شود این ظرفیت برای آنها وجود دارد که بازدهی مناسبی را از بورس کسب کنند.

از طرفی دیگر بخشی از سرمایه این صندوق‌ها به سرمایه‌گذاری در سپرده بانکی و دیگر اوراق با درآمد ثابت اختصاص داده شده که می‌تواند ریسک صندوق‌ها را کاهش دهد.

در واقع صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط دو مزیت اصلی و مهم صندوق‌های درآمد ثابت و سهامی را یکجا دارند. با این حال، مقایسه صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط؛ حاکی از عملکرد متفاوت آنها بوده و نیاز است که بازدهی هر کدام را جداگانه بررسی کنید.

۲- سود بیشتر در دوران رونق

اگر اقتصاد کشور در دوره رونق باشد، بازدهی و سود صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط می‌توانند به مدد رونق بازار سهام، بسیار افزایش پیدا کند.

بنابراین می‌توان گفت صندوق‌های مختلط در دوره رونق بازدهی بیشتری نسبت به صندوق‌های با درآمد ثابت دارند. هر چند در دوران رونق بورسی، صندوق‌های سهامی ممکن است بازدهی بیشتری را عاید سرمایه‌گذار کنند.

۳- زیان کمتر در دوران رکورد

اگر اقتصاد کشور وارد دوره رکود شود، بازدهی و سود صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط به نسب صندوق‌های سهامی کمتر در معرض خطر قرار می‌گیرد. به نحوی که در این حالت نیز باز هم بازدهی بیشتری از صندوق‌های درآمد ثابت دارند.

در دوره رکود؛ بازار سهام نیز با افت شاخص همراه می‌شود و صندوق‌های مختلط نیز از این نظر متحمل زیان می‌شوند. به همین دلیل قسمتی از سرمایه‌گذاری صندوق‌ها که در اوراق با درآمد ثابت سرمایه‌گذاری می‌شود دچار زیان نمی‌شوند.

۴- مدیریت تخصصی

این صندوق‌ها از سوی یک تیم حرفه‌ای و تخصصی مدیریت می‌شود و همین امر منجر به کاهش ریسک سرمایه‌گذران می‌شود.

افرادی که دانش کافی درباره بازار سهام و سرمایه‌گذاری در آن را ندارند؛ می‌توانند از مدیریت حرفه‌ای این صندوق‌ها استفاده و اقدام به سرمایه‌گذاری کنند.

پیشنهاد ما این است که برای انتخاب بهترین صندوق‌ سرمایه‌گذاری مختلط؛ حتما شناخت کافی نسبت به مدیران آن صندوق و سوابقشان داشته باشید.

۵- نقدشوندگی بالا

صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط از قدرت نقدشوندگی بالایی برخوردار هستند. از آنجایی که بسیاری از صندوق‌های سرمایه‌گذاری ضامن نقدشوندگی دارند، شما می‌توانید هر زمان که نیاز بود اقدام به فروش و نقد کردن سرمایه خود کنید.

صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط چه معایبی دارند؟

۱- محدودیت در خرید

هر صندوق سرمایه‌گذاری تعداد واحد مشخصی می‌تواند به سرمایه‌گذاران عرضه کند. اگر فردی در زمان مناسب نتواند تعداد واحد مورد نیاز از صندوق را خریداری کند؛ باید منتظر بماند که برخی افراد اقدام به ابطال کردن واحدهای سرمایه‌گذاری کنند.

۲- عدم اطلاع از قیمت آنی

اگر صندوق سرمایه‌گذاری مختلطی که انتخاب می‌کنید غیر قابل معامله باشد – یعنی ETF نباشد- قیمت لحظه‌ای آن مشخص نیست.اگر امروز قصد دارید در صندوق سرمایه‌گذاری مختلط سرمایه‌گذاری کنید، قیمت روز کاری بعد برای واحدهای سرمایه‌گذاری لحاظ می‌شود. یعنی باید صبر کنید که قیمت پایانی امروز که ملاک فردا است؛ مشخص شود.

۳- ریسک بالا در بخش سهامی صندوق

از آنجایی که بخش قابل توجهی از دارایی صندوق‌های مختلط به خرید سهام شرکت‌های بورسی اختصاص داده می‌شود؛ این بخش ممکن است در صورت عدم مدیریت مناسب زیان قابل توجهی به بازدهی صندوق وارد کند.

چگونه در صندوق‌های سرمایه‌گذاری مختلط سرمایه‌گذاری کنیم؟

اگر سن شما بالای ۱۸ سال است پس امکان سرمایه‌گذاری در صندوق مختلط برای شما فراهم است. شما با استفاده از سایت صندوق‌ها و مراجعه حضوری به دفاتر صندوق با ارایه مدارک و پر کردن فرم‌های مورد نیاز؛ می‌توانید شروع به سرمایه‌گذاری کنید.

برای شروع سرمایه‌گذاری در صندوق‌های مختلط باید ابتدا اساسنامه و امیدنامه آن صندوق را مطالعه کنید و سپس اقدام به خرید حداقل واحد یا یونیت سرمایه‌گذاری ذکر شده کنید.

اکثر صندوق‌های سرمایه گذاری مختلط و همچنین سایر صندوق‌ها یک سایت منحصر به خود صندوق دارند که اطلاعاتی از قبیل قیمت صدور، قیمت ابطال، امیدنامه صندوق، تعداد واحدهای در اختیار سرمایه گذاران، مدیران سرمایه‌گذاری صندوق و همچنین اساسنامه را در اختیار افراد قرار می‌دهند.